ANALISIS PERBANDINGAN KEPUTUSAN INVESTASI DI PORTOFOLIO MAXIMA CAPITAL DAN DI REKSADANA SIMAS DANAMAS SAHAM DALAM HAL RISIKO DAN RETURN

Abstract

Penelitian akan menjelaskan tentang perbandingan risiko (Y1) dan return (Y2) pada portofolio Simas Danamas Saham dan portofolio Maxima untuk perbandingan investor dalam menentukan kebijakan investasinya. Studi ini dilakukan untuk melihat kinerja portofolio swakelola dibandingkan dengan portofolio yang dikelola secara profesional. Jumlah sampel yang digunakan sebanyak 51 bulan dengan metode judgement sampling. Penelitian ini menggunakan analisis MANOVA, Nilai rasio Jensen, dan koefisien variasi dari portofolio. Hasil penelitian menunjukkan bahwa varibel risiko (Y1) mempunyai perbedaan dalam dua portofolio tersebut, namun variabel return (Y2) tidak mempunyai perbedaan dalam dua variabel tersebut. Nilai rasio Jensen menunjukkan kinerja Simas Danamas Saham lebih baik dibandingkan Maxima. Nilai koefisien variasi juga menunjukkan kinerja Simas Danamas Saham lebih baik dibandingkan Maxima